Stoxx 600 — биржевой индекс, включающий в себя стоимость ценных бумаг 600 компаний, расположенных в 18 европейских странах. S&P 500 — американский фондовый индекс, в который входит 500 американских компаний с наивысшим уровнем капитализации. При этом основную часть индекса формируют forty five компаний. Этот показатель затрагивает одновременно все наиболее востребованные отрасли экономики США, поэтому можно считать, что он объективно отображает весь американский рынок.
Купить долю в индексе нельзя, потому что индекс — это условное понятие. Индексы могут отслеживать состояние какого-то небольшого набора бумаг по сектору, типу или географической принадлежности. Есть также индексы денежного рынка, индексы волатильности и даже криптовалютные индексы. Индексы также помогают понять, как рынки вели себя в прошлом. Можно оценить доходность за много лет, величину просадок, волатильность, результаты лучших и худших лет и другие параметры.
- Hang Seng — самый важный фондовый индекс Гонконга, включающий в себя 34 ведущих компании страны, составляющие по уровню капитализации 65% от всех котирующихся на Гонконгской бирже ценных бумаг.
- Через российских брокеров можно совершать сделки с ETF и БПИФами на Московской бирже.
- При расчёте индекса его начальное (базовое) значение может являться суммой цен или приравниваться к произвольному числу (например, a hundred или 1000).
- Эта величина рассчитывается в соответствии со средним изменением цены входящих активов с учетом их доли.
Явным минусом является невозможность одинаково учитывать влияние компаний входящих в индекс. Активность цен наиболее дешевых акций практически не отражается на динамике индекса, при том, капитализация такой компании может быть больше. Таким же способом рассчитываются фондовые индексы в семействе AMEX (США) и индекс Nikkei 225, японский индикатор, объединивший 225 акций. Фондовый индекс не является единой ценной бумагой, поэтому обычно говорят о «значении» или «уровне» индекса, но не о «цене». При этом значение индекса трактуется как цена этого инструмента. Гораздо важнее не абсолютное значение индекса, а его динамика, а также объемы торгов ценных бумаг, входящих в индекс.
Главные мировые фондовые индексы рассчитываются крупными финансовыми корпорациями, провайдерами или непосредственно самой биржей, а также по инициативе инвестиционных компаний. Фондовые индексы работают как показатели инвестиционных настроений. Если на рынке возникает нивелирующий тренд, биржевые индексы падают первыми, опережая валюту. В мире насчитывается несколько тысяч индексов, потому что их издает практически каждая фондовая биржа, а также рейтинговые компании. Фондовые индексы отражают состояние мировой и государственной экономики, а также выступают показателями успешности бизнеса отдельных компаний.
Nasdaq-100
На каждой бирже, публикующей фондовые индексы, содержится также и информация о методике их расчета, поэтому каждый желающий всегда может с ней ознакомиться. Пару слов о том, как рассчитываются фондовые индексы. Для вычисления здесь обычно используются разные средние величины (среднее арифметическое и геометрическое, простое и взвешенное, медиана). Фондовые индексы – это взвешенный определенным методом показатель цены входящих в него активов, объединенных по выбранному признаку. Взвешивание по капитализации удобно тем, что не надо постоянно корректировать состав индекса.
Отслеживание изменений в его стоимости дает понимание общих рыночных трендов. Некоторые аналитики используют индексные показатели в качестве индикатора целых национальных экономик. Благодаря анализу движений индексов, участники торговли могут видеть, влияние различных событий. Например, в случае роста котировок на газ, скорее всего акции газодобывающих компаний тоже покажут рост. В один фондовый индекс входит группа компаний из отрасли, группы отраслей или рынка в целом.
Наиболее известные фондовые индексы публикует издание S&P. Также свое семейство имеет биржа NASDAQ — такие индикаторы отслеживают динамику свыше 4500 компаний в Америке и за рубежом. Например, NASDAQ Composite объединил в листинге биржи множество различных отраслевых индексов. Большинство современных фондовых индексов является взвешенным по свободной рыночной капитализации. Значение индекса равно суммарной (свободной) рыночной капитализации компаний корзины, поделённой на делитель. Если рассматривать динамику фондовых индексов в долгосрочной перспективе, то по ней можно сделать выводы об общем инвестиционном климате в государстве или регионе.
Что Такое Акции Компаний
Многие мировые фондовые индексы имеют свои разновидности, каждый из которых включает свои характерные особенности. three DAX — Важнейший биржевой индекс Германии, в который входят 30 компаний разных отраслей. В него входят такие корпорации как Adidas, Henkel, D&G, BMW, Commerzbank, Volkzwagen.
Nasdaq — биржевой индекс, созданный Национальной ассоциацией диллеров по ценным бумагам и включающий в себя стоимость акций 5000 компаний, преимущественно высокотехнологических отраслей. Расшифровка названия этого показателя говорит о том, что в его формировании применяется автоматическая система расчета котировок. Биржевые индексы фондового рынка – это готовые портфели ценных бумаг, собранные профессионалами.
Классификация Биржевых Индексов
В случае дробления или объединения акций в корзине, делитель меняется. При расчёте индекса его начальное (базовое) значение может являться суммой цен или приравниваться к произвольному числу (например, a hundred что такое фондовый индекс или 1000). Для обеспечения сопоставимости цены часто множат на дополнительные коэффициенты.
Однако наибольшую известность получил Dow Jones Industrial Average (DJIA), рассчитываемый по 30 крупнейшим компаниям промышленности c 1928 года. Фондовый индекс — сводный индекс, вычисляемый на основе цен определённой группы ценных бумаг — «индексной корзины». Теперь немного о том, как использовать биржевые индексы, кому они вообще нужны и для чего.
В фонде содержатся бумаги из индекса в нужных пропорциях, и если у инвестора есть паи фонда, то у него есть кусочек всех активов. Например, существует индекс акций российских строительных компаний, в котором бумаги всего четырех компаний. Есть индекс FTSE Actuaries UK Index Linked Gilts Over 5 Years — индекс гособлигаций Великобритании с привязкой к инфляции, до погашения которых более пяти лет. Индекс меняется в соответствии со средневзвешенным изменением цены акций — с учетом доли, то есть веса, каждой акции в индексе.
Обычно такие индексы колеблются меньше, чем индексы акций, но и доходность в долгосрочной перспективе в среднем ниже. Теперь рассмотрим наиболее популярные и часто используемые мировые фондовые индексы. В каждом мировом регионе они свои, поэтому с самого начала разделим их по региональному признаку. Оптимальный способ — купить долю в инвестиционном фонде, то есть в ETF или биржевом ПИФе, отслеживающем нужный вам индекс.
На Московской Бирже тоже имеется группа индексов — это ММВБ и РТС, индекс голубых фишек RTSSTD и другие. Индекс – комплексное понятие, поэтому невозможно купить его часть, но опираясь на аналитические данные по нему, можно выстраивать доходные инвестиционные стратегии. Это гораздо легче, чем анализировать все активы рынка и выбирать из них подходящие для покупки. «Всепогодный» индекс, основанный на идее постоянного портфеля американского экономиста Гарри Брауна. В его составе по 25% занимают акции 15 крупных российских компаний, долгосрочные ОФЗ, краткосрочные ОФЗ и золото.
К примеру, если фондовые индексы растут — значит, инвесторы скупают ценные бумаги этого государства и отрасли, если падают — наоборот, продают. Dow Jones — самый распространенный американский (да и мировой) биржевой индекс, для определения которого используется стоимость https://boriscooper.org/ акций 30 ведущих компаний США. Индекс Dow Jones призван отслеживать промышленную часть американского фондового рынка. Предприятия, которые берутся в расчет этого индекса, охватывают промышленный, транспортный, коммуникационный, пищевой и финансовый секторы.
С тех пор практика расчета средней стоимости акций эмитентов, сгруппированных по отраслевому признаку, набирала все большую популярность, постепенно масштабируясь. Торговать на иностранных биржах можно и через иностранного брокера, например американского Interactive Brokers. Статус квалифицированного инвестора в таком случае не нужен, еще будет доступно больше фондов и других активов. Но придется самому считать доходы и платить налоги, а также сообщать в налоговую об открытии и закрытии счета и о движении средств.
Индекс DXY резко реагирует на фундаментальные события, связанные с нефтью и золотом, а также валютами евро и японской иеной. Когда Форекс-индекс меняется, это можно считать первым сигналом к развороту ценового тренда. Приведем перечень основных индексов мировых фондовых бирж. В индексы не попадают индивидуальные предприниматели и компании с низкой ликвидностью.
